دراودان ثابت حد زیانی دارد که معمولاً از ابتدای حساب مشخص میشود و با افزایش سود حساب جابهجا نمیشود؛ اما دراودان شناور ممکن است همراه با بالاترین بالانس یا اکوئیتی حساب افزایش پیدا کند. مبنای محاسبه، زمان جابهجایی و تأثیر معاملات باز در هر پلن متفاوت است؛ بنابراین همیشه باید تعریف رسمی همان حساب را بررسی کنید.
نکته اصطلاحی: در این مقاله، منظور از «دراودان شناور»، مدلی است که حد نقض آن همراه با عملکرد حساب حرکت میکند و در منابع انگلیسی معمولاً Trailing Drawdown نامیده میشود. این مفهوم با «ضرر شناور معاملات باز» یا Floating Loss یکسان نیست.
در یک نگاه
- در دراودان ثابت، کف مجاز حساب معمولاً از ابتدا تعیین میشود.
- در دراودان شناور، کف مجاز میتواند همراه با سود حساب بالا بیاید.
- حد شناور معمولاً پس از کاهش حساب دوباره پایین نمیآید.
- در بعضی مدلها، بالاترین بالانس مبناست و در بعضی دیگر بالاترین اکوئیتی.
- دراودان شناور میتواند لحظهای یا در پایان روز محاسبه شود.
- ضرر معاملات باز ممکن است باعث نقض حساب شود، حتی اگر پوزیشن هنوز بسته نشده باشد.
- تعریف دقیق دراودان باید از قوانین رسمی همان پلن استخراج شود.
فهرست مطالب
- دراودان ثابت چیست؟
- دراودان شناور چیست؟
- تفاوت دراودان ثابت و شناور
- دراودان شناور چگونه محاسبه میشود؟
- تفاوت محاسبه لحظهای و پایان روز
- آیا ضرر شناور همان دراودان شناور است؟
- نقش بالانس و اکوئیتی
- مثال محاسبه دراودان ثابت
- مثال محاسبه دراودان شناور
- برداشت سود و دراودان شناور
- کدام مدل برای شما قابلکنترلتر است؟
- اشتباهات رایج
- چکلیست عملی
- قوانین پراپدارا
- سؤالات متداول
چرا شناخت نوع دراودان اهمیت دارد؟
بسیاری از تریدرها فقط درصد دراودان حساب را میبینند؛ برای مثال تصور میکنند دراودان ۱۰٪ در همه پلنها معنای یکسانی دارد. در عمل، دو حساب با درصد ظاهراً برابر ممکن است فضای ریسک کاملاً متفاوتی در اختیار تریدر قرار دهند.
در یک حساب، حد نقض از ابتدا ثابت میماند. در حساب دیگر، همان حد با افزایش بالانس یا اکوئیتی حرکت میکند و فاصله شما تا نقض حساب را تغییر میدهد. به همین دلیل ممکن است حسابی هنوز نسبت به سرمایه اولیه در سود باشد، اما بهدلیل بازگشت اکوئیتی از بالاترین مقدار ثبتشده، قانون دراودان شناور را نقض کند.
نوع دراودان فقط یکی از قوانین حساب است. پیش از معامله باید دراودان روزانه، ساعت ریست، مبنای بالانس یا اکوئیتی و سایر محدودیتها را نیز بررسی کنید. مجموعه این موارد در [راهنمای کامل قوانین حساب پراپ] توضیح داده شده است.
دراودان ثابت و شناور در حساب پراپ چیست؟
دراودان ثابت چیست؟
دراودان ثابت یا Static Drawdown حد زیانی است که کف مجاز حساب در آن معمولاً بر اساس سرمایه اولیه تعیین میشود و با افزایش سود حساب حرکت نمیکند. در نتیجه، هرچه حساب سود بیشتری ایجاد کند، فاصله بالانس فعلی تا حد نقض میتواند بیشتر شود.
برای مثال، اگر یک حساب 10K دارای دراودان ثابت ۱۰٪ باشد، کف فرضی حساب برابر با ۹٬۰۰۰ دلار خواهد بود:
حد نقض = سرمایه اولیه − مقدار دراودان
۹٬۰۰۰ = ۱٬۰۰۰ − ۱۰٬۰۰۰
اگر بالانس حساب به ۱۰٬۸۰۰ دلار برسد، در مدل ثابت فرضی، کف حساب همچنان ۹٬۰۰۰ دلار باقی میماند. در این وضعیت، تریدر نسبت به ابتدای حساب فضای بیشتری برای تحمل افت دارد.
منابع رسمی برخی پراپفرمها نیز Static Drawdown را کفی معرفی میکنند که از سرمایه اولیه محاسبه میشود و با ثبت سود جدید جابهجا نمیشود.
آیا دراودان ثابت همیشه از بالانس محاسبه میشود؟
خیر. ثابتبودن حد به این معنا نیست که فقط بالانس بررسی میشود. ممکن است کف حساب ثابت باشد، اما شرکت پراپ برای تشخیص نقض، اکوئیتی را بهصورت لحظهای کنترل کند.
برای مثال:
- کف ثابت حساب: ۹٬۰۰۰ دلار
- بالانس: ۹٬۳۰۰ دلار
- ضرر معاملات باز: ۴۰۰ دلار
- اکوئیتی: ۸٬۹۰۰ دلار
اگر قانون حساب بر اساس اکوئیتی باشد، حساب میتواند نقض شود؛ حتی با اینکه بالانس بستهشده هنوز بالاتر از ۹٬۰۰۰ دلار است. برخی مستندات رسمی پراپفرمها تأکید میکنند که محدودیتهای زیان در زمان بازبودن معاملات نیز کنترل میشوند.
دراودان شناور چیست؟
دراودان شناور یا Trailing Drawdown حد زیانی متحرکی است که ممکن است همراه با بالاترین بالانس یا اکوئیتی ثبتشده حساب بالا بیاید. این حد معمولاً هنگام کاهش حساب پایین نمیآید؛ بنابراین سودهای قبلی میتوانند کف مجاز حساب را نیز افزایش دهند.
فرمول ساده یک مدل فرضی:
حد دراودان شناور = بالاترین مقدار ثبتشده حساب − فاصله مجاز دراودان
برای مثال:
- سرمایه اولیه: ۱۰٬۰۰۰ دلار
- فاصله مجاز دراودان: ۱٬۰۰۰ دلار
- بالاترین مقدار ثبتشده: ۱۰٬۶۰۰ دلار
- حد جدید نقض: ۹٬۶۰۰ دلار
اگر حساب بعداً افت کند، حد ۹٬۶۰۰ دلاری الزاماً دوباره به ۹٬۰۰۰ دلار برنمیگردد.
تعریف رسمی بعضی پلنهای Intraday نیز Trailing Drawdown را محدودیتی پویا میداند که با ثبت اکوئیتیهای بالاتر افزایش پیدا میکند، اما هنگام ضرر کاهش نمییابد.
High-Water Mark چیست؟
بالاترین مقدار ثبتشده حساب یا High-Water Mark بیشترین بالانس یا اکوئیتی است که تا آن لحظه، طبق تعریف پلن، ثبت شده است.
اگر دراودان شناور بر اساس بالاترین بالانس محاسبه شود، فقط سود معاملات بستهشده میتواند High-Water Mark را تغییر دهد. اگر مبنا اکوئیتی باشد، حتی سود تحققنیافته یک معامله باز نیز ممکن است حد دراودان را جابهجا کند.
به همین دلیل باید در قوانین مشخص شود:
- مبنا بالانس است یا اکوئیتی؟
- بیشترین مقدار لحظهای ثبت میشود یا مقدار پایان روز؟
- حد شناور تا کجا حرکت میکند؟
- آیا پس از رسیدن به بالانس اولیه متوقف میشود؟
- آیا در حساب فاندد نیز حرکت ادامه دارد؟
تفاوت دراودان ثابت و شناور چیست؟
تفاوت اصلی دراودان ثابت و شناور در رفتار کف مجاز حساب است. در مدل ثابت، حد نقض معمولاً بدون توجه به افزایش سود ثابت میماند. در مدل شناور، حد نقض ممکن است همراه با بالاترین بالانس یا اکوئیتی افزایش یابد و فضای بازگشت سود را محدود کند.
تفاوت دراودان ثابت و شناور
جدول زیر را با این نکته بخوانید که جزئیات هر ردیف به قوانین همان پلن وابسته است:
| معیار | دراودان ثابت | دراودان شناور |
|---|---|---|
| معادل انگلیسی | Static Drawdown | Trailing Drawdown |
| محل اولیه حد نقض | معمولاً بر اساس سرمایه اولیه | بر اساس سرمایه اولیه و فاصله شناور |
| حرکت همراه با سود | معمولاً ندارد | ممکن است همراه سود حرکت کند |
| کاهش حد پس از ضرر | موضوعیت ندارد؛ حد ثابت است | معمولاً کاهش پیدا نمیکند |
| وابستگی به High-Water Mark | معمولاً ندارد | دارد |
| اثر سود باز | وابسته به مبنای اکوئیتی | در مدل لحظهای ممکن است مستقیم باشد |
| پیچیدگی محاسبه | کمتر | بیشتر |
| قابلیت پیشبینی | معمولاً بیشتر | نیازمند محاسبه مداوم |
| فضای بازگشت سود | با رشد حساب بیشتر میشود | ممکن است محدود باقی بماند |
| قانون دقیق | وابسته به پلن | وابسته به پلن |
مهمترین نتیجه این است که درصد دراودان بهتنهایی برای مقایسه دو حساب کافی نیست. روش حرکت حد نقض میتواند بهاندازه درصد اعلامشده اهمیت داشته باشد.
دراودان شناور چگونه محاسبه میشود؟
برای محاسبه دراودان شناور باید ابتدا چهار متغیر را از قوانین حساب پیدا کنید:
۱. سرمایه اولیه حساب
۲. مقدار یا درصد فاصله مجاز
۳. مبنای High-Water Mark
۴. زمان بهروزرسانی حد
در سادهترین مدل فرضی:
فاصله مجاز = سرمایه اولیه × درصد دراودان
حد اولیه = سرمایه اولیه − فاصله مجاز
حد جدید = High-Water Mark − فاصله مجاز
اما این فرمول در همه حسابها یکسان نیست. بعضی پلنها حد را فقط تا نقطه مشخصی حرکت میدهند. برخی پس از رسیدن کف حساب به بالانس اولیه، حرکت را متوقف میکنند و برخی ممکن است ساختار دیگری داشته باشند. منابع تخصصی نیز تأکید میکنند که نقطه توقف Trailing Drawdown و نحوه محاسبه آن میان حسابها متفاوت است.
دراودان شناور پایان روز و لحظهای چه تفاوتی دارند؟
در مدل پایان روز، حد شناور معمولاً پس از بستهشدن روز معاملاتی و بر اساس مقدار ثبتشده در پایان روز بهروزرسانی میشود؛ اما در مدل لحظهای، حد میتواند در طول معامله و همراه با افزایش اکوئیتی حرکت کند.
دراودان شناور پایان روز
در مدل End-of-Day یا EOD، معمولاً بالاترین بالانس پایان روز ملاک قرار میگیرد. سود موقتی که پیش از پایان روز از بین رفته است، الزاماً High-Water Mark روز بعد را تغییر نمیدهد.
برخی مستندات رسمی EOD توضیح میدهند که کف حساب در پایان جلسه معاملاتی محاسبه و برای جلسه بعد فعال میشود.
دراودان شناور لحظهای
در مدل Intraday Trailing Drawdown، سیستم ممکن است بیشترین اکوئیتی لحظهای حساب را دنبال کند. در نتیجه، یک معامله میتواند وارد سود شود، حد شناور را بالا ببرد و سپس با برگشت قیمت، حساب را به حد نقض نزدیک کند؛ حتی اگر آن سود هرگز بسته نشده باشد.
مستندات برخی حسابهای Intraday نیز اعلام میکنند که حد پویا همراه با ثبت اکوئیتیهای بالاتر در طول روز حرکت میکند.
مقایسه یک سناریو
فرض کنید حساب 10K با فاصله شناور ۱٬۰۰۰ دلار دارید:
- معامله باز تا ۸۰۰ دلار سود میرود.
- اکوئیتی لحظهای به ۱۰٬۸۰۰ دلار میرسد.
- قیمت برمیگردد.
- معامله در نقطه سربهسر بسته میشود.
در مدل پایان روز مبتنی بر بالانس، ممکن است High-Water Mark همان ۱۰٬۰۰۰ دلار باقی بماند.
در مدل لحظهای مبتنی بر اکوئیتی، ممکن است High-Water Mark به ۱۰٬۸۰۰ دلار رسیده و حد نقض از ۹٬۰۰۰ به ۹٬۸۰۰ دلار منتقل شده باشد.
این مثال آموزشی است و نتیجه واقعی فقط به تعریف رسمی پلن بستگی دارد.
آیا دراودان شناور همان ضرر شناور است؟
خیر. دراودان شناور و ضرر شناور دو مفهوم متفاوتاند.
دراودان شناور یا Trailing Drawdown به جابهجایی حد نقض حساب اشاره میکند.
ضرر شناور یا Floating Loss زیان فعلی معاملات بازی است که هنوز بسته نشدهاند و در اکوئیتی حساب نمایش داده میشود.
برای مثال:
- بالانس: ۱۰٬۰۰۰ دلار
- ضرر معامله باز: ۳۰۰ دلار
- اکوئیتی: ۹٬۷۰۰ دلار
در این وضعیت، حساب ۳۰۰ دلار ضرر شناور دارد. اینکه این ضرر باعث نقض شود یا نه، به کف مجاز حساب و مبنای بالانس یا اکوئیتی بستگی دارد.
ممکن است حسابی دراودان ثابت داشته باشد، اما ضرر شناور آن در محاسبه نقض لحاظ شود. همچنین ممکن است حسابی دراودان شناور داشته باشد و High-Water Mark آن فقط بر اساس بالانس بستهشده محاسبه شود. بنابراین این دو عبارت را نباید بهجای یکدیگر استفاده کرد.
بالانس و اکوئیتی چه اثری بر دراودان دارند؟
بالانس نتیجه معاملات بستهشده را نشان میدهد؛ اما اکوئیتی علاوه بر بالانس، سود و زیان معاملات باز را نیز در نظر میگیرد.
فرمول ساده:
اکوئیتی = بالانس + سود و زیان معاملات باز
اگر قانون بر اساس بالانس باشد، نتیجه بستهشده معاملات اهمیت اصلی را دارد.
اگر قانون بر اساس اکوئیتی باشد، نوسان پوزیشنهای باز نیز میتواند باعث نزدیکشدن حساب به حد نقض شود.
در مستندات بعضی پراپفرمها، هم بالانس و هم اکوئیتی در تمام مدت بازبودن معاملات کنترل میشوند و پایینآمدن اکوئیتی میتواند باعث نقض شود.
مثال آموزشی اول: محاسبه دراودان ثابت
مثال آموزشی
فرضیات:
- اندازه حساب: 10K
- دراودان ثابت فرضی: ۱۰٪
- مقدار مجاز زیان: ۱٬۰۰۰ دلار
- مبنای تشخیص نقض: اکوئیتی
- حد ثابت: ۹٬۰۰۰ دلار
مرحله اول
بالانس اولیه:
۱۰٬۰۰۰ دلار
حد نقض:
۹٬۰۰۰ = ۱٬۰۰۰ − ۱۰٬۰۰۰
مرحله دوم
تریدر ۷۰۰ دلار سود میکند:
- بالانس جدید: ۱۰٬۷۰۰ دلار
- حد نقض: همچنان ۹٬۰۰۰ دلار
- فاصله فعلی تا حد: ۱٬۷۰۰ دلار
مرحله سوم
یک معامله باز ۱٬۶۰۰ دلار وارد ضرر میشود:
- بالانس: ۱۰٬۷۰۰ دلار
- اکوئیتی: ۹٬۱۰۰ دلار
- فاصله تا حد نقض: ۱۰۰ دلار
- وضعیت حساب: هنوز نقض نشده است
اگر ضرر شناور به ۱٬۷۰۰ دلار برسد:
- اکوئیتی: ۹٬۰۰۰ دلار
- وضعیت حساب: بسته به اینکه قانون «رسیدن به حد» یا «عبور از حد» را نقض بداند، حساب در معرض نقض قرار میگیرد.
این اعداد صرفاً برای توضیح مفهوم هستند. قوانین و مقادیر دقیق حساب باید از صفحه رسمی همان پلن بررسی شوند.
مثال آموزشی دوم: محاسبه دراودان شناور
مثال آموزشی
فرضیات:
- اندازه حساب: 10K
- فاصله دراودان شناور: ۱٬۰۰۰ دلار
- مبنا: بالاترین بالانس بستهشده
- حد اولیه: ۹٬۰۰۰ دلار
- حد پس از ضرر پایین نمیآید
مرحله اول
بالانس اولیه:
۱۰٬۰۰۰ دلار
حد اولیه:
۹٬۰۰۰ = ۱٬۰۰۰ − ۱۰٬۰۰۰
مرحله دوم
تریدر ۸۰۰ دلار سود بستهشده ایجاد میکند:
- بالانس جدید: ۱۰٬۸۰۰ دلار
- High-Water Mark: ۱۰٬۸۰۰ دلار
- حد جدید: ۹٬۸۰۰ دلار
مرحله سوم
حساب ۹۰۰ دلار زیان میکند:
- بالانس جدید: ۹٬۹۰۰ دلار
- حد نقض: همچنان ۹٬۸۰۰ دلار
- فاصله باقیمانده: ۱۰۰ دلار
نتیجه
در مدل ثابت مثال قبل، حساب با بالانس ۹٬۹۰۰ دلار هنوز ۹۰۰ دلار تا کف ۹٬۰۰۰ دلار فاصله داشت. در مدل شناور، همان حساب فقط ۱۰۰ دلار تا حد ۹٬۸۰۰ دلار فاصله دارد.
این اعداد صرفاً برای توضیح مفهوم هستند. قوانین و مقادیر دقیق حساب باید از صفحه رسمی همان پلن بررسی شوند.
مثال آموزشی سوم: اثر سود شناور در مدل لحظهای
مثال آموزشی
فرضیات:
- حساب: 10K
- فاصله شناور: ۱٬۰۰۰ دلار
- مبنا: بالاترین اکوئیتی لحظهای
- حد اولیه: ۹٬۰۰۰ دلار
معامله باز به ۶۰۰ دلار سود میرسد:
- بالانس: ۱۰٬۰۰۰ دلار
- اکوئیتی لحظهای: ۱۰٬۶۰۰ دلار
- High-Water Mark: ۱۰٬۶۰۰ دلار
- حد شناور جدید: ۹٬۶۰۰ دلار
بازار برمیگردد و اکوئیتی به ۹٬۵۵۰ دلار میرسد:
- بالانس همچنان ۱۰٬۰۰۰ دلار است.
- اکوئیتی از حد ۹٬۶۰۰ دلار پایینتر رفته است.
- حساب ممکن است نقض شود، با اینکه هیچ زیان بستهشدهای ثبت نشده است.
این سناریو نشان میدهد چرا فقط مشاهده بالانس برای مدیریت حساب کافی نیست.
این اعداد صرفاً برای توضیح مفهوم هستند. قوانین و مقادیر دقیق حساب باید از صفحه رسمی همان پلن بررسی شوند.
برداشت سود چه اثری بر دراودان شناور دارد؟
اثر برداشت سود بر دراودان شناور یک قانون عمومی ندارد و باید در شرایط همان پلن بررسی شود. در بعضی ساختارها، High-Water Mark قبلی حفظ میشود؛ بنابراین برداشت سود میتواند بالانس را به کف حساب نزدیکتر کند. در ساختارهای دیگر، حد ممکن است در نقطهای قفل یا دوباره تنظیم شود.
پیش از درخواست برداشت، این موارد را بررسی کنید:
- آیا High-Water Mark پس از برداشت حفظ میشود؟
- آیا حد شناور دوباره محاسبه میشود؟
- حداقل بافر لازم پس از برداشت چقدر است؟
- قانون حساب فاندد با مرحله ارزیابی تفاوت دارد؟
- برداشت از بالانس کم میشود یا سازوکار جداگانه دارد؟
بهدلیل تفاوت زیاد میان پلنها، نباید رفتار یک حساب را به حساب دیگر تعمیم داد.
دراودان ثابت یا شناور؛ کدام قابلکنترلتر است؟
هیچکدام برای همه تریدرها بهترین نیست. انتخاب مناسبتر به سبک معامله، مدت نگهداری پوزیشن، نحوه ذخیره سود و توانایی شما در کنترل لحظهای اکوئیتی بستگی دارد.
| نوع تریدر | نیاز اصلی | ریسک مهم | معیار بررسی |
|---|---|---|---|
| اسکالپر | کنترل سریع ریسک | جهش لحظهای اکوئیتی | Intraday یا EOD بودن |
| دیتریدر | حد روزانه روشن | بازگشت سود همان روز | زمان محاسبه High-Water Mark |
| سوئینگتریدر | تحمل نوسان معاملات باز | افت اکوئیتی شبانه | مبنای بالانس یا اکوئیتی |
| تریدر طلا | تحمل حرکات سریع | حرکت حد با سود لحظهای | اثر سود شناور |
| تریدر کمریسک | حد قابلپیشبینی | خطای محاسباتی | ثابتبودن کف حساب |
| تریدر سودبردار | برداشت منظم | کمشدن بافر حساب | قانون برداشت سود |
برای تریدرهای کمریسک
مدل ثابت معمولاً سادهتر قابل محاسبه است؛ زیرا کف حساب با هر سود جدید حرکت نمیکند. بااینحال، اگر نقض بر اساس اکوئیتی باشد، همچنان باید معاملات باز را کنترل کنید.
برای تریدرهای کوتاهمدت
در مدل شناور لحظهای، یک حرکت سریع در سود میتواند High-Water Mark را بالا ببرد. بنابراین خروج نامناسب از معامله ممکن است بخش بزرگی از بافر را مصرف کند.
برای سوئینگتریدرها
نگهداری معاملات در زمان نوسانات شدید، خبر یا گپ بازار میتواند اکوئیتی را به حد نقض نزدیک کند. نوع ثابت یا شناور بهتنهایی کافی نیست؛ مجازبودن نگهداری معامله و مبنای اکوئیتی نیز باید بررسی شود.
اشتباهات رایج درباره دراودان ثابت و شناور
۱. یکساندانستن دراودان شناور و ضرر شناور
این اشتباه باعث میشود تریدر نداند در حال بررسی نوع حد نقض است یا زیان معاملات باز.
راهحل: تعریف Trailing Drawdown و Floating Loss را جداگانه در قوانین پیدا کنید.
۲. توجهکردن فقط به درصد دراودان
دراودان ۱۰٪ ثابت میتواند با دراودان ۱۰٪ شناور رفتار کاملاً متفاوتی داشته باشد.
راهحل: علاوه بر درصد، مبنا، زمان محاسبه و نقطه توقف حد را بررسی کنید.
۳. کنترل بالانس و نادیدهگرفتن اکوئیتی
ممکن است بالانس بالاتر از حد باشد، اما ضرر معاملات باز اکوئیتی را زیر کف مجاز ببرد.
راهحل: هنگام بازبودن پوزیشن، اکوئیتی را معیار اصلی کنترل ریسک قرار دهید.
۴. تصور اینکه حد شناور پس از ضرر پایین میآید
در بیشتر مدلهای Trailing، حد هنگام افت حساب کاهش نمییابد.
راهحل: حد جدید را پس از هر High-Water Mark ثبت کنید.
۵. یکسان فرضکردن EOD و Intraday
در مدل لحظهای، سود باز ممکن است حد را جابهجا کند؛ اما در مدل پایان روز ممکن است فقط بالانس نهایی روز مبنا باشد.
راهحل: عبارتهای End-of-Day، Intraday، Balance-Based و Equity-Based را در قوانین جستوجو کنید.
۶. ریسککردن بر اساس درصد اسمی حساب
داشتن حساب 10K الزاماً به معنی امکان ریسککردن روی ۱۰٬۰۰۰ دلار نیست. بودجه واقعی ریسک شما فاصله اکوئیتی فعلی تا حد نقض است.
راهحل: ریسک معامله را بر اساس بافر باقیمانده تنظیم کنید.
۷. برداشت تمام سود بدون محاسبه بافر
ممکن است برداشت سود فاصله بالانس تا حد شناور را بسیار کم کند.
راهحل: پیش از برداشت، حد پس از برداشت را طبق قوانین همان حساب محاسبه کنید.
چکلیست بررسی دراودان حساب پراپ
پیش از انتخاب حساب
- نوع دراودان حساب را خواندهام.
- میدانم حد ثابت است یا شناور.
- مبنای بالانس یا اکوئیتی را بررسی کردهام.
- تفاوت EOD و Intraday را میدانم.
- نقطه توقف حد شناور را پیدا کردهام.
- قانون برداشت سود را بررسی کردهام.
- قوانین مرحله ارزیابی و حساب فاندد را مقایسه کردهام.
پیش از شروع معامله
- حد اولیه نقض را محاسبه کردهام.
- فاصله فعلی اکوئیتی تا حد نقض را میدانم.
- مشخص کردهام سود باز High-Water Mark را تغییر میدهد یا نه.
- برای حساب یک حد زیان شخصی پایینتر از حد رسمی تعیین کردهام.
- کمیسیون، سواپ و لغزش احتمالی را در نظر گرفتهام.
هنگام مدیریت حساب
- فقط بالانس را بررسی نمیکنم.
- اکوئیتی و معاملات باز را نیز کنترل میکنم.
- پس از هر سود، حد شناور جدید را محاسبه میکنم.
- پس از چند ضرر متوالی، حجم معاملات را افزایش نمیدهم.
- پیش از برداشت سود، بافر باقیمانده را بررسی میکنم.
- آخرین نسخه قوانین پلن را ذخیره کردهام.
قوانین فعلی پراپدارا درباره دراودان چیست؟
در نسخه بررسیشده صفحه اصلی پراپدارا، ماشینحساب پلن برای برخی تنظیمات نمایشدادهشده عبارتهای «دراودان روزانه ندارد» و «ریسک شناور ندارد» را نشان میدهد. همان صفحه نیز اعلام میکند که حسابها میتوانند بر اساس سبک معاملاتی و مواردی مانند دراودان شخصیسازی شوند. بنابراین این ویژگیها را نباید بدون بررسی به تمام پلنها، سایزها و مراحل حساب تعمیم داد.
پیش از خرید یا شروع معامله، این منابع را بهترتیب بررسی کنید:
۱. قوانین رسمی همان پلن
۲. صفحه پلنهای معاملاتی
3. سؤالات متداول
صفحه پلنهای معاملاتی پراپدارا برای مشاهده گزینههای فعلی در دسترس است؛ اما ویژگی نهایی باید بر اساس تنظیمات انتخابشده و متن رسمی قرارداد یا قوانین حساب تأیید شود.
قوانین و مشخصات حسابهای پراپ ممکن است تغییر کنند. پیش از خرید یا شروع معامله، آخرین نسخه قوانین پلن انتخابی را بررسی کنید.
سؤالات متداول
آیا دراودان ثابت با افزایش سود حساب تغییر میکند؟
خیر، در مدل ثابت معمولاً کف مجاز حساب با افزایش سود جابهجا نمیشود. برای مثال، اگر کف حساب ۹٬۰۰۰ دلار باشد، پس از رسیدن بالانس به ۱۰٬۵۰۰ دلار نیز همان کف حفظ میشود. بااینحال، نحوه تشخیص نقض ممکن است بر اساس اکوئیتی باشد؛ بنابراین ضرر معاملات باز همچنان اهمیت دارد.
آیا دراودان شناور بعد از ضرر پایین میآید؟
معمولاً خیر. حد دراودان شناور پس از ثبت بالاترین بالانس یا اکوئیتی افزایش مییابد، اما هنگام افت حساب به مقدار قبلی برنمیگردد. بعضی پلنها حد را در نقطه مشخصی متوقف میکنند؛ بنابراین باید نقطه توقف و قواعد همان حساب بررسی شود.
آیا سود شناور میتواند حد دراودان را بالا ببرد؟
در مدل Intraday مبتنی بر اکوئیتی، بله؛ سود تحققنیافته ممکن است High-Water Mark را افزایش دهد. در مدل پایان روز یا مدل مبتنی بر بالانس، ممکن است فقط سود بستهشده یا بالانس پایان روز ملاک باشد. پاسخ قطعی به تعریف رسمی پلن بستگی دارد.
آیا ضرر شناور میتواند حساب را نقض کند؟
بله، اگر محدودیت زیان بر اساس اکوئیتی کنترل شود، ضرر معاملات باز میتواند اکوئیتی را به حد نقض برساند. در این حالت بستهنشدن معامله مانع نقض حساب نمیشود. هنگام بازبودن پوزیشن باید فاصله اکوئیتی تا کف حساب را بررسی کنید.
آیا دراودان شناور همان ریسک شناور است؟
الزاماً خیر. دراودان شناور به حد نقض متحرک اشاره دارد؛ اما ریسک شناور معمولاً به ریسک یا زیان معاملات باز مربوط میشود. از آنجا که اصطلاحات شرکتها یکسان نیست، تعریف درجشده در قوانین رسمی همان حساب باید ملاک قرار گیرد.
EOD و Intraday چه تفاوتی دارند؟
در مدل EOD، حد معمولاً در پایان روز و بر اساس مقدار نهایی ثبتشده بهروزرسانی میشود. در مدل Intraday، حد ممکن است در طول روز و با هر اکوئیتی بالاتر حرکت کند. به همین دلیل بازگشت سود یک معامله باز در مدل لحظهای میتواند ریسک بیشتری ایجاد کند.
آیا دراودان ثابت همیشه گزینه مناسبتری است؟
نه لزوماً. دراودان ثابت معمولاً قابلپیشبینیتر است، اما مناسببودن حساب به درصد زیان، دراودان روزانه، مبنای اکوئیتی، هزینههای معاملاتی و سبک ترید شما نیز بستگی دارد. هیچ مدل دراودانی را نباید بدون بررسی سایر قوانین انتخاب کرد.
برداشت سود چه اثری بر دراودان شناور دارد؟
اثر برداشت سود به قوانین حساب وابسته است. ممکن است High-Water Mark حفظ شود و پس از برداشت، فاصله بالانس تا حد نقض کاهش یابد. در بعضی پلنها سازوکار متفاوتی وجود دارد. پیش از درخواست برداشت، کف حساب پس از برداشت را محاسبه کنید.
چگونه حد نقض فعلی حساب را پیدا کنیم؟
ابتدا فاصله مجاز دراودان و High-Water Mark را از پنل یا قوانین حساب پیدا کنید. سپس فاصله مجاز را از High-Water Mark کم کنید. اگر مدل ثابت است، کف معمولاً از سرمایه اولیه محاسبه میشود. کمیسیون، سواپ و ضرر معاملات باز را نیز در محاسبه اکوئیتی لحاظ کنید.
جمعبندی؛ دراودان ثابت بهتر است یا شناور؟
تفاوت دراودان ثابت و شناور فقط در ثابت یا متغیربودن یک عدد خلاصه نمیشود. باید بدانید حد نقض از چه مقداری محاسبه میشود، چه زمانی حرکت میکند، بالانس یا اکوئیتی مبناست و آیا سود معاملات باز میتواند High-Water Mark را تغییر دهد.
دراودان ثابت معمولاً کف قابلپیشبینیتری دارد و با رشد حساب فضای بیشتری ایجاد میکند. دراودان شناور میتواند همراه سود بالا بیاید و در صورت محاسبه لحظهای، به کنترل دقیقتر اکوئیتی نیاز دارد. بااینحال، هیچکدام بهصورت مطلق برای همه تریدرها بهتر نیست.
پیش از انتخاب حساب، آخرین نسخه قوانین پلن را بخوانید و نوع دراودان، نقطه توقف، اثر برداشت سود و شرایط معاملات باز را بررسی کنید. برای ارزیابی سایر محدودیتها نیز [راهنمای کامل قوانین پراپتریدینگ] و مشخصات فعلی پلنها را مبنا قرار دهید.
